Door de voltooiing van de private plaatsing van de scrips, werd bijkomend 5,57% van de nieuwe aandelen -
aangeboden door VGP- onderschreven als onderdeel van haar aanbieding met voorkeurrechten voor een
(maximum) bedrag van €302,933,451 aan €73.90 per aandeel. Zo werd 100% van de aanbieding met
voorkeurrechten onderschreven.

Op basis van de resultaten van de private plaatsing van de scrips, bedraagt de netto-opbrengst (na aftrek
van kosten) waarop de houders van niet-uitgeoefende voorkeurrechten recht hebben, €4.57 per coupon n°
11. Dit bedrag zal beschikbaar zijn en zal worden uitbetaald vanaf 30 november 2022.

ronnie schreef: ↑25 november 2022, 14:39 Benieuwd wat ze met die cash gaan doen, hoop dat het voldoende is om schulden goedkoper te maken, spijtig dat het zo beperkt was.

VGP’s Chief Executive Officer, dhr. Jan Van Geet, zegt: "De solide operationele prestaties die VGP op
3 november heeft gerapporteerd over de eerste 10 maanden van 2022 getuigen van onze veerkracht en de
standvastige fundamenten van de logistieke sector. We hebben een sterk bedrijf opgebouwd op basis van
een hoogwaardige inkomsten-genererende portefeuille, een aanzienlijke en kwalitatieve landbank en een
sterke liquiditeitspositie en balans om daadkrachtig te zijn gedurende de hele cyclus.

“Ondanks de uitdagende economische omstandigheden, heb ik een blijvend sterk geloof in de toekomstige
fundamenten van onze industrie, en aangezien we dit moment zien als een tijd van toenemende kansen,
willen we klaar zijn om te profiteren van groeimogelijkheden zodra deze zich voordoen. Door een
aanzienlijke liquiditeit en financiële flexibiliteit te behouden, kunnen we profiteren van toekomstige
groeimogelijkheden. Als zodanig zal de vandaag aangekondigde kapitaalverhoging ons positioneren voor
groei, zodat we kunnen profiteren van de investeringsmogelijkheden die zich naar verwachting in de
komende periode zullen voordoen. Als oprichter en mede-eigenaar van VGP blijf ik zeer toegewijd om ons
bedrijf verder te ontwikkelen en naar een hoger niveau te tillen.”

Redenen voor de Aanbieding.
De voornaamste reden voor de Aanbieding is de verdere financiering van de verwerving van nieuwe
ontwikkelingsgrond en de ontwikkeling van nieuwe projecten.

Gebruik van opbrengst. Als de Aanbieding volledig onderschreven is, moet de netto-opbrengst van de Aanbieding hoofdzakelijk
worden gebruikt voor de ontwikkeling van nieuwe projecten op ontwikkelingsgrond op de bestaande en nieuwe markten van de
Groep voor een bedrag van ongeveer EUR 302.933.541,00, en meer bepaald de volgende projecten die een tijdspanne van
verscheidene jaren hebben:
• Rouen, Frankrijk: ongeveer EUR 100 miljoen voor een totale geplande huurruimte van 154.000 m2;
• Leipzig, Duitsland: ongeveer EUR 150 miljoen voor een totale geplande huurruimte van 210.000 m2; en
• Ehrenfeld, Oostenrijk: ongeveer EUR 50 miljoen voor een totale geplande huurruimte van 80.000 m2.

Op 30 juni 2022 bedroeg de nettoschuld van de Groep EUR 1.712 miljoen (tegenover EUR 1.159 miljoen
op 31 december 2021). De Gearing Ratio bedroeg 35,2% (tegenover 29,8% op 31 december 2021).

Op 30 juni 2022 beschikte de Groep over uitstaande obligaties voor een totaalbedrag van EUR 2.304
miljoen1 (allemaal ongedekte obligaties) en had hij andere financiële schulden van EUR 57,2 miljoen2,
waarvan EUR 33,4 miljoen betrekking had op Schuldschein Leningen en EUR 23,8 miljoen betrekking had
op opgebouwde rente. De gewogen gemiddelde looptijd van de schuld is 5,0 jaar op 30 juni 2022, met
een gewogen gemiddelde rentevoet van 2,29% per jaar.

EarthNvstr1 schreef: ↑25 november 2022, 14:55

ronnie schreef: ↑25 november 2022, 14:39 Benieuwd wat ze met die cash gaan doen, hoop dat het voldoende is om schulden goedkoper te maken, spijtig dat het zo beperkt was.

Uit het persbericht over de lancering van de KV:

VGP’s Chief Executive Officer, dhr. Jan Van Geet, zegt: "De solide operationele prestaties die VGP op
3 november heeft gerapporteerd over de eerste 10 maanden van 2022 getuigen van onze veerkracht en de
standvastige fundamenten van de logistieke sector. We hebben een sterk bedrijf opgebouwd op basis van
een hoogwaardige inkomsten-genererende portefeuille, een aanzienlijke en kwalitatieve landbank en een
sterke liquiditeitspositie en balans om daadkrachtig te zijn gedurende de hele cyclus.

“Ondanks de uitdagende economische omstandigheden, heb ik een blijvend sterk geloof in de toekomstige
fundamenten van onze industrie, en aangezien we dit moment zien als een tijd van toenemende kansen,
willen we klaar zijn om te profiteren van groeimogelijkheden zodra deze zich voordoen. Door een
aanzienlijke liquiditeit en financiële flexibiliteit te behouden, kunnen we profiteren van toekomstige
groeimogelijkheden. Als zodanig zal de vandaag aangekondigde kapitaalverhoging ons positioneren voor
groei, zodat we kunnen profiteren van de investeringsmogelijkheden die zich naar verwachting in de
komende periode zullen voordoen. Als oprichter en mede-eigenaar van VGP blijf ik zeer toegewijd om ons
bedrijf verder te ontwikkelen en naar een hoger niveau te tillen.”

En uit prospectus:

Redenen voor de Aanbieding.
De voornaamste reden voor de Aanbieding is de verdere financiering van de verwerving van nieuwe
ontwikkelingsgrond en de ontwikkeling van nieuwe projecten.

Gebruik van opbrengst. Als de Aanbieding volledig onderschreven is, moet de netto-opbrengst van de Aanbieding hoofdzakelijk
worden gebruikt voor de ontwikkeling van nieuwe projecten op ontwikkelingsgrond op de bestaande en nieuwe markten van de
Groep voor een bedrag van ongeveer EUR 302.933.541,00, en meer bepaald de volgende projecten die een tijdspanne van
verscheidene jaren hebben:
• Rouen, Frankrijk: ongeveer EUR 100 miljoen voor een totale geplande huurruimte van 154.000 m2;
• Leipzig, Duitsland: ongeveer EUR 150 miljoen voor een totale geplande huurruimte van 210.000 m2; en
• Ehrenfeld, Oostenrijk: ongeveer EUR 50 miljoen voor een totale geplande huurruimte van 80.000 m2.

Schulden goedkoper maken ?!? Hoe zou je dat dan zien ?

Ook uit prospectus:

Op 30 juni 2022 bedroeg de nettoschuld van de Groep EUR 1.712 miljoen (tegenover EUR 1.159 miljoen
op 31 december 2021). De Gearing Ratio bedroeg 35,2% (tegenover 29,8% op 31 december 2021).

Op 30 juni 2022 beschikte de Groep over uitstaande obligaties voor een totaalbedrag van EUR 2.304
miljoen1 (allemaal ongedekte obligaties) en had hij andere financiële schulden van EUR 57,2 miljoen2,
waarvan EUR 33,4 miljoen betrekking had op Schuldschein Leningen en EUR 23,8 miljoen betrekking had
op opgebouwde rente. De gewogen gemiddelde looptijd van de schuld is 5,0 jaar op 30 juni 2022, met
een gewogen gemiddelde rentevoet van 2,29% per jaar.

ronnie schreef: ↑25 november 2022, 17:49 Financierders gaan geneigd zijn een lagere vergoeding te eisen als de activa hoger zijn t.o.v. de schulden, ontegensprekelijk het effect van een kapitaalverhoging tenzij je een Frankske doet (= geld + vuur).

ronnie schreef: ↑25 november 2022, 17:49 De projecten waar de cash naartoe gaat waren waarschijnlijk vroeger al gepland, initieel met geleend geld maar geleend geld is de laatste maanden duur geworden. Nu kunnen deze dus met (meer) eigen middelen betaald worden, dus minder schuld, dus betere gearing ratio. Ben nog altijd van mening dat deze kapitaalverhoging dubbel zoveel had mogen zijn, maar hoop dat als het interessant is ze er nog eentje doen, met voorrecht voor bestaande aandeelhouders.

Gudrun schreef: ↑15 december 2022, 09:10 Ik moet toegeven dat ik een iets positievere beursreactie verwacht had op het nieuws

Gudrun schreef: ↑21 december 2022, 19:55 VGP kondigt de ondertekening van een joint venture closing aan en verlengt de looptijd van de joint venture met 10 jaar, volgend op de voltooiing van de Munchen joint venture vorige week.

Bron: https://www.vgpparks.eu/nl/newsroom/inv ... e-closing/

fwybo schreef: ↑22 december 2022, 13:28 niet echt een koersreactie hierop ....

Gudrun schreef: ↑16 november 2022, 15:10 Als je wacht tot het weer allemaal rozengeur en manenschijn is dan betaal je niet 55 eur per aandeel, maar het vijfvoud. VGP aandelen zijn er niet voor "the faint hearted". Ik had gehoopt aandelen te kunnen bijkopen aan 60 eur, het zal nu aan 55 gebeuren. Of het de juiste beslissing is? Dat zien we over een jaar of 10. Mocht de prijs nog verder onder de 55 eur zakken dan zal het wel voldoende onder mijn neus gewreven worden hier op dit forum. Tot dan, of tot over 10 jaar!